Los desafíos financieros y operativos de la pandemia Covid-19 ha obligado a muchas aseguradoras a recortar drásticamente la financiación. Las soluciones de las insurtech estaban ayudando a las aseguradoras a mejorar la experiencia de compra y reclamaciones de sus clientes comerciales.

Incluso antes del coronavirus, sin embargo, existían obstáculos que ralentizaban la absorción de estas soluciones insurtech. “De hecho, este problema puede ser abordado con soluciones tradicionales de la industria, como es el caso de las compañías de seguros cautivas, que pueden actuar como aceleradores tecnológicos”, afirma Stephen DiCenso, consultor y actuario jefe de la oficina de Boston para Milliman.  

En el artículo, publicado por el Insurance Journal, el experto afirma que los aseguradores desean, con razón, aprovechar las soluciones de insurtech para encontrar a clientes que buscan requisitos muy específicos. Al mismo tiempo, los clientes quieren adoptar estas tecnologías para reducir los costes y esperan las correspondientes reducciones de las primas.

Cautivo como acelerador eficiente

“Pero los aseguradores son naturalmente reacios a ofrecer estos créditos de las primas en su totalidad, debido a la incertidumbre de la nueva tecnología y a su deseo de retener esas primas. A esto se suma que los proveedores de seguros confían en la eficacia de sus productos. Esta dinámica de competencia frena la adopción de soluciones de aseguramiento que pueden, en última instancia, hacer que el negocio de un cliente sea más eficiente y rentable”.

Según el directivo, la respuesta podría ser crear un cautivo que actúe como acelerador de la aseguradora. Las cautivas son vehículos de seguros regulados y financieramente flexibles que también proporcionan una estructura de gobierno robusta, subraya DiCenso.

Otra razón para transformar el cautivo es que absorbe el riesgo, es decir, que las pérdidas no alcancen el nivel de reducción de pérdidas fijado por el asegurador. El cautivo ocupa ahora el lugar del asegurador, para respaldar la eficacia del producto, detalla.

Otra forma, detalla: es que el cautivo podría adoptar la forma de un cautivo puro (propiedad del asegurado) si está lo suficientemente dispuesto a asumir el riesgo de ejecución de este producto. Alternativamente, si la puesta en marcha de la compañía de seguros se forma como una agencia general de gestión (MGA), podría crear una cautiva, probablemente con el apoyo del asegurado y otros inversores para asumir este riesgo. Si la aseguradora ya está estructurada como un asegurador, entonces la creación de una cautiva puede ser aún más fácil.

En estos últimos escenarios, otros aseguradores podrían proporcionar capacidad como reaseguradores de cuota, añade DiCenso.

Un ecosistema más fuerte gracias a la colaboración

El asegurador puede estar «perdiendo» parte de su prima a través de la cesión al cautivo en un acuerdo individual pero, en la medida en que se demuestre que la tecnología tiene éxito, estos acuerdos serán mucho más comunes y darán lugar a oportunidades de ingresos mucho mayores. El asegurador también puede recuperar los ingresos a través de las tasas de servicios y proteger su propio riesgo de pérdidas al utilizar el cautivo.

El ecosistema de seguros es más fuerte gracias a la colaboración. Es decir; aprovechar las cautivas para mejorar las relaciones existentes entre los aseguradores tradicionales y la comunidad de aseguradores a la vez que se acelera el despliegue de nuevas herramientas digitales. Con ello se crea un ecosistema de «taburete de tres patas» que permite el avance y proporciona protección frente a los riesgos.

A medida que el mundo se enfrenta a nuevos desafíos económicos, es el momento de reunir a los proveedores de tecnología de seguros, los aseguradores y los asegurados empresariales para examinar la forma en que se pueden utilizar las cautivas para incentivar la adopción más rápida de estas tecnologías y reducir los costos, concluye el experto.